תורת חקר כיצד להשיג מאפייני הסיכון אופטימום הלוך ושוב עבור תיקי לקוח באמצעות גיוון הבינלאומי של השקעות. התאוריה של תיקי השקעות מודרני פותחה על ידי כלכלן אמריקאי H.M. מרקוביץ.